معدل النسبة السنوي

معدل النسبة السنوي يعيد التعبير عن كلفة المنتج كرقم سنوي واحد محسوب على الرصيد الذي ما زلت مدينًا به. وهو موجود لأن المُقرِضين يسعّرون بوحدات غير متوافقة: عرض بنسبة شهرية، وآخر بمعدّل ثابت على المبلغ الأصلي، وثالث بهامش ربح إجمالي يُتفق عليه عند التوقيع، ورابع برسم مقطوع. ولا واحد من هذه الأربعة قابل للمقارنة بالآخر كما هو مطبوع، ومعدل النسبة السنوي هو التحويل الذي يجعلها قابلة لذلك. والتحويل نفسه، مطبَّقًا على وديعة، يُسمّى عادةً المعدّل الفعلي السنوي.

بدونه لا تستطيع أن تعرف أيّ العرضين أغلى، والترتيب يتغيّر فعلًا. هامش ربح قدره 5,000 على شراء بـ10,000 يُسدَّد على 48 قسطًا يبدو 12.5% في السنة — خمسة آلاف موزّعة على أربع سنوات. ومحسوبًا كمعدّل على رصيد يتناقص مع كل دفعة، يقترب من 24%.

والفارق ليس خدعة تُمارَس عليك. سببه أنك لا تدين بالـ10,000 كاملة أربع سنوات؛ بل تدين بأقلّ منها كل شهر، بينما حُسب الهامش كما لو كنت مدينًا بها كلها طوال المدّة. والمعدّل الثابت يقلّل من تقدير الكلفة دائمًا للسبب نفسه، وكلما قصرت المدّة اتّسع هذا التقليل.

• اطلب معدل النسبة السنوي والمبلغ الإجمالي واجب السداد نقدًا. هذان الرقمان يجعلان العروض قابلة للمقارنة؛ أمّا القسط الشهري فلا، لأنه يمكن دائمًا تخفيضه بإطالة المدّة.
• هو تحويل لا رسم. معدل النسبة السنوي لا يضيف شيئًا إلى ما تدفعه، بل يعيد التعبير عمّا كنت تدفعه أصلًا بوحدة قابلة للمقارنة.
• المعدّل الذي يُطبَّق أكثر من مرّة في السنة أعلى ممّا يبدو. اثنتا عشرة خطوة من 1% تنتهي إلى 12.68% لا إلى 12%، والفرق يكبر مع المعدّل: نحو عُشر نقطة عند 5%، وأربع نقاط ونصف عند 30%.
• ما يشمله معدل النسبة السنوي ليس واحدًا في كل مكان. بعض الأنظمة تُلزم بإدخال رسوم الترتيب والتأمين فيه وبعضها لا، فهو قابل للمقارنة بمعدّل آخر من السوق نفسه قبل أن يكون قابلًا للمقارنة بمعدّل من سوق أخرى.
• الحساب نفسه مطبَّقًا على منتج ادّخاري يُسمّى المعدّل الفعلي السنوي، ويجيب عن السؤال ذاته من الطرف الآخر: ماذا يدفع المعدّل المعلن فعلًا بعد احتساب عدد مرّات تطبيقه.